部分公司背離普惠金融 監(jiān)管滯后缺位

在余額寶成功逆襲后，各種“寶”類產(chǎn)品蜂擁而至。“ｅ租寶”打著“網(wǎng)絡(luò)金融”旗號(hào)，事實(shí)上９５％的項(xiàng)目都是假的，非法集資５００多億元、涉及約９０萬名投資人。

今年兩會(huì)期間，銀監(jiān)會(huì)主席尚福林在記者會(huì)上表示，“ｅ租寶”打著互聯(lián)網(wǎng)和Ｐ２Ｐ的幌子，向社會(huì)不特定對(duì)象吸收資金，涉嫌非法集資，目前有關(guān)部門已經(jīng)立案查處，正在追繳資產(chǎn)，最大限度地挽回?fù)p失。

２月１３日公安部組織建設(shè)的非法集資案件投資人信息登記平臺(tái)正式啟用，首先對(duì)“ｅ租寶”及其關(guān)聯(lián)公司涉嫌非法集資案件的投資人開放。

金融風(fēng)險(xiǎn)的突發(fā)性和外衍性再一次殘酷地展現(xiàn)在大家面前。專家指出，當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)集中暴露在Ｐ２Ｐ網(wǎng)貸等領(lǐng)域。春節(jié)前公布的《國(guó)務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步做好防范和處置非法集資工作的意見》，明確把Ｐ２Ｐ網(wǎng)絡(luò)借貸列入要密切關(guān)注的非法集資違法犯罪活動(dòng)新的高發(fā)重點(diǎn)領(lǐng)域。

網(wǎng)貸之家數(shù)據(jù)顯示，２０１５年底，全國(guó)網(wǎng)貸運(yùn)營(yíng)平臺(tái)達(dá)２５９５家，一年增長(zhǎng)了上千家；與此同時(shí)全年問題平臺(tái)達(dá)８９６家，是上年３．２６倍。

“一個(gè)行業(yè)有三分之一公司出問題，需要深思。”一位互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)高管直言，互聯(lián)網(wǎng)金融如果無底線發(fā)展，終將劣幣驅(qū)逐良幣，把行業(yè)引向死胡同。

“實(shí)體經(jīng)濟(jì)困境重重，到哪里找那么多優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目，能夠承受那么高的資金成本？”有網(wǎng)貸行業(yè)高管感嘆，網(wǎng)貸平臺(tái)來錢太多太快，經(jīng)營(yíng)者很容易迷失方向。

“當(dāng)務(wù)之急是區(qū)分李逵和李鬼。”“網(wǎng)貸之家”創(chuàng)始人徐紅偉說，倒閉的網(wǎng)貸平臺(tái)中，大約四成是純騙錢的：老板是誰不知道，辦公地址和營(yíng)業(yè)執(zhí)照是虛擬的，上面的融資項(xiàng)目信息和圖片也都是從網(wǎng)上扒來的。而真的Ｐ２Ｐ網(wǎng)貸必須線上經(jīng)營(yíng)，信息真實(shí)公開，平臺(tái)不碰錢，客戶的錢直接投到項(xiàng)目上，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。

除了騙子橫行，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展還存在著急于“撲風(fēng)口”、過于看重規(guī)模擴(kuò)張、缺乏風(fēng)險(xiǎn)控制能力和可持續(xù)盈利模式等突出問題。

“很多互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)重電商思維，輕金融本質(zhì)；重品牌宣傳，輕投資人教育；重資金端，輕資產(chǎn)端。”一位業(yè)內(nèi)人士指出，有的大量“燒錢”攬客，有的一味抬高投資收益率，不僅背離了普惠金融的定位，也提高了整個(gè)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。

急于“撲風(fēng)口”的還包括部分投資者。不少人在高收益的刺激下，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)心存僥幸。“京東金融”副總裁金麟說，中國(guó)投資者教育很弱，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)要承擔(dān)起自己的責(zé)任。比如京東股權(quán)眾籌一上線就告訴投資人風(fēng)險(xiǎn)極高，要做好分散投２０個(gè)項(xiàng)目的準(zhǔn)備，三五年要用的錢別放進(jìn)來。

在累積的問題、急迫的心態(tài)面前，給予準(zhǔn)繩、適時(shí)糾偏的監(jiān)管卻滯后缺位。互聯(lián)網(wǎng)金融能有今天這樣蓬勃的發(fā)展，得益于前幾年監(jiān)管比較包容。但經(jīng)過一段時(shí)間發(fā)展后，監(jiān)管滯后性也導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)充分暴露。

一些網(wǎng)貸公司借助資金池變成了實(shí)際上的銀行，卻不承受銀行應(yīng)該接受的監(jiān)管；一些網(wǎng)貸平臺(tái)假標(biāo)橫行，不斷擴(kuò)大理財(cái)產(chǎn)品銷售，甚至熱衷線下“貼身”推銷，進(jìn)行“保本保息”等違規(guī)宣傳；有的第三方支付機(jī)構(gòu)販賣客戶信息，挪用客戶資金……

“加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管，第一位的是正本清源、去偽存真。如果沒有標(biāo)準(zhǔn)沒有紅線，很容易把非法集資包裝成互聯(lián)網(wǎng)金融欺騙百姓。加強(qiáng)監(jiān)管不是限制互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展，而是把‘臟水’和‘孩子’區(qū)分開來，潑掉臟水。”中國(guó)社科院金融所銀行研究室主任曾剛說。