1月26日，互金協(xié)會(huì)發(fā)文，提示境外ICO與“虛擬貨幣”交易風(fēng)險(xiǎn)。“目前，有關(guān)管理部門對(duì)境內(nèi)ICO行為及虛擬貨幣交易場(chǎng)所的清理整治工作已基本完成，期間有部分投資者轉(zhuǎn)向境外開展相關(guān)活動(dòng)?！被ソ饏f(xié)會(huì)監(jiān)測(cè)發(fā)現(xiàn)，境內(nèi)有部分機(jī)構(gòu)或個(gè)人還在組織開展所謂的幣幣交易和場(chǎng)外交易，并配之以做市商、擔(dān)保商等服務(wù)。這實(shí)質(zhì)還是屬于“虛擬貨幣”交易場(chǎng)所，與現(xiàn)行政策規(guī)定明顯不符。

在喊話整頓清理各類虛擬貨幣的同時(shí)，范一飛指出，要扎實(shí)推進(jìn)央行數(shù)字貨幣研發(fā)。

周小川此前介紹，央行在三年多以前就開始組織了關(guān)于數(shù)字貨幣的研討會(huì)，隨后成立了央行的數(shù)字貨幣研究所，最近的動(dòng)作是和業(yè)界共同組織分布式研發(fā)，依靠和市場(chǎng)共同合作的方式來(lái)研發(fā)數(shù)字貨幣。

有專家分析，央行的數(shù)字貨幣，可能給諸多的區(qū)塊鏈資產(chǎn)進(jìn)行定價(jià)交易，一部分對(duì)虛擬貨幣的需求，就會(huì)轉(zhuǎn)移到對(duì)央行數(shù)字貨幣的需求，區(qū)塊鏈行業(yè)會(huì)更理性地發(fā)展技術(shù)，而不是一味地追逐炒作虛擬幣價(jià)。

“區(qū)塊鏈作為一項(xiàng)技術(shù)，是值得去關(guān)注的，還要繼續(xù)研究，包括法定數(shù)字貨幣，央行也在進(jìn)行研究。”董希淼指出，要防范有人打著區(qū)塊鏈的旗號(hào)，進(jìn)行非法集資、進(jìn)行金融詐騙，干的是跟區(qū)塊鏈沒(méi)有關(guān)系的事情。

如何監(jiān)管互聯(lián)網(wǎng)積分產(chǎn)品？禁止掛鉤人民幣

自去年“9·4”文件對(duì)ICO等定調(diào)后，交易所、項(xiàng)目方開始了清退之旅。此后，各種基于區(qū)塊鏈的“積分”產(chǎn)品橫空出世。

4月10日，央行貨幣金銀局局長(zhǎng)王信在媒體上發(fā)表署名文章，在重申“虛擬貨幣不是真正意義上的貨幣”、“虛擬貨幣帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)和危害”等同時(shí)，還明確提出了包括互聯(lián)網(wǎng)積分管理框架等建議。

王信指出，當(dāng)互聯(lián)網(wǎng)積分流通存量達(dá)到一定規(guī)模，對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能夠產(chǎn)生重大影響時(shí)，一旦出現(xiàn)支付風(fēng)險(xiǎn)事件，積分兌換商很容易遭到擠兌，對(duì)金融穩(wěn)定造成較大沖擊。目前，市場(chǎng)上已經(jīng)出現(xiàn)利用區(qū)塊鏈技術(shù)、去中心化發(fā)行的跨平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)積分，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)并向其他平臺(tái)傳染的可能性進(jìn)一步提高。

他提出，應(yīng)明確互聯(lián)網(wǎng)積分管理的“三條底線”。一是禁止掛鉤人民幣，絕不能和人民幣進(jìn)行雙向兌換；二是控制使用范圍，互聯(lián)網(wǎng)積分的使用范圍須在平臺(tái)內(nèi)部，一些平臺(tái)上參與交易的不同法人主體之間不能通用，消費(fèi)者之間不能相互轉(zhuǎn)讓；三是限制持有收益，虛擬貨幣自身不可附加任何利息。

王信表示，應(yīng)明確互聯(lián)網(wǎng)積分的價(jià)值基礎(chǔ)和資金來(lái)源，杜絕相關(guān)企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)不以實(shí)有營(yíng)銷費(fèi)用為錨，虛發(fā)、超發(fā)互聯(lián)網(wǎng)積分，杜絕同一集團(tuán)以跨企業(yè)補(bǔ)貼為手段發(fā)放互聯(lián)網(wǎng)積分。應(yīng)明確互聯(lián)網(wǎng)積分的交易對(duì)象，將其限定在客戶、商戶與平臺(tái)的單向交易當(dāng)中，避免商戶以互聯(lián)網(wǎng)積分結(jié)算，限制客戶之間的互聯(lián)網(wǎng)積分轉(zhuǎn)讓行為。

虛擬貨幣交易所“基本實(shí)現(xiàn)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)退出”

“一些不法分子以代幣發(fā)行融資(ICO)、各類虛擬貨幣等互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新為幌子進(jìn)行非法集資，噱頭更新穎、隱蔽性更強(qiáng)?！毖胄邢嚓P(guān)負(fù)責(zé)人在4月23日的會(huì)議上指出。上述負(fù)責(zé)人稱，人民銀行對(duì)涉嫌非法集資的“虛擬貨幣”相關(guān)行為進(jìn)行嚴(yán)厲打擊。目前，全國(guó)摸排出的ICO平臺(tái)和比特幣等虛擬貨幣交易場(chǎng)所已基本實(shí)現(xiàn)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)退出。 據(jù)新京報(bào)記者梳理，這已是央行方面今年第5次公開談及虛擬貨幣監(jiān)管。

中國(guó)人民大學(xué)重陽(yáng)金融研究院高級(jí)研究員董希淼指出，央行方面對(duì)ICO平臺(tái)、比特幣這些虛擬貨幣交易場(chǎng)所的清理整頓取得了階段性進(jìn)展；同時(shí)也應(yīng)該看到，防范ICO、虛擬貨幣亂象仍然任重而道遠(yuǎn)。

“我覺(jué)得應(yīng)該繼續(xù)采取措施，加大清理整頓的力度?！彼硎?，原來(lái)ICO、虛擬貨幣交易在一個(gè)小圈子里，而目前從一些公開信息來(lái)看，仍有蔓延到普通投資者的現(xiàn)象，甚至中老年人都在出現(xiàn)，而恰恰是這一部分人，金融知識(shí)比較匱乏，自我保護(hù)能力相對(duì)較弱，所以清理整頓任務(wù)不能就此告一段落。

虛擬貨幣整治時(shí)間表

2017年9月4日

央行、網(wǎng)信辦等七部門發(fā)布聯(lián)合公告叫停代幣發(fā)行(ICO)，清理整頓ICO平臺(tái)并組織清退ICO代幣。

2017年9月14日

比特幣中國(guó)宣布停止比特幣等交易業(yè)務(wù)，該平臺(tái)14日起停止新用戶注冊(cè)，9月30日停止所有數(shù)字資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)。

2017年9月15日

北京監(jiān)管機(jī)構(gòu)宣布關(guān)停比特幣等虛擬貨幣交易所，并要求于15日晚間24時(shí)前發(fā)布公告，明確停止虛擬貨幣交易的最終時(shí)間，并立即宣布停止新用戶注冊(cè)。

此后火幣網(wǎng)、OKCoin發(fā)布公告稱，將于9月30日前通知所有用戶即將停止交易，并將于10月31日前，逐步停止所有數(shù)字資產(chǎn)兌人民幣的交易業(yè)務(wù)。

2018年1月12日

中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)公告，提示消費(fèi)者、投資人防范變相ICO。

2018年1月26日

中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)發(fā)文，提示境外ICO與“虛擬貨幣”交易風(fēng)險(xiǎn)。

2018年4月23日

央行相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，目前，全國(guó)摸排出的ICO平臺(tái)和比特幣等虛擬貨幣交易場(chǎng)所已基本實(shí)現(xiàn)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)退出。

新京報(bào)記者 宓迪 根據(jù)公開信息整理

新京報(bào)記者 宓迪 實(shí)習(xí)生 楊婷