上半年金融機構收3000余張罰單 金額超12億元

金融監管“長牙帶刺”常態化

我國金融監管“長牙帶刺”常態化路徑日漸清晰。根據同花順相關數據顯示，今年上半年，我國金融機構累計收到3000余張罰單，涉及金額超12億元。其中，招銀理財、信銀理財、平安理財等銀行理財公司接連收罰單。業內專家表示，當前我國金融行業嚴監管保持高壓態勢。未來力度會不斷強化，且專業化持續提升，更加強調系統化“一盤棋”統籌管理，不斷壓縮制度套利空間。

上半年機構罰金超12億元

金融機構正在經歷嚴監管時刻。7月5日，國家金融監督管理總局寧波監管局行政處罰信息公開表顯示，寧波鎮海中銀富登村鎮銀行有限公司因信貸管理不盡職，員工行為管理不到位，被罰款90萬元。時任寧波鎮海中銀富登村鎮銀行有限公司客戶經理張進朝存在員工異常行為，被禁止從事銀行業工作三年。

這只是上半年金融機構被處罰的“縮影”。根據同花順最新數據，今年上半年，金融機構共收到3856張罰單，罰沒金額合計12.91億元。其中以銀行、保險監管部門開出的罰單最多，共3121張。在今年上半年3000余張罰單中，銀行罰單占絕對的大頭，共收到2112張罰單，合計被罰沒9.17億元，同比減少36.05%。保險處罰力度排第二，共收到1288張罰單，合計被罰沒1.91億元，同比增加15.76%。

其中，上半年國家金融監管總局累計開出25張罰單（注：以官網“總局機關”公開披露的行政罰單為準），罰款金額約1.4億元。其中4張罰單直接指向銀行，涉及招商銀行、平安銀行等，而銀行理財子也是處罰的重點。

另外，信托行業也是被罰的“重災區”。據同花順數據，今年上半年，金融監督管理局各地分局已對7家信托公司或者相關負責人開出罰單，合計1780萬元。對比來看，2023年上半年7家信托公司合計被罰780萬元。從處罰力度來看，雖然違規公司數量一致，但罰金規模同比增加1000萬元，增幅達到128%。

“國內監管嚴字當頭，國內金融行業風險防范與規范健康發展離不開嚴格監管環境，這在國際與國內金融發展實踐中均有不少教訓。”對此，光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華表示，自資管新規實施以來，國內基本完成具有劃時代意義的理財凈值化轉型，金融理財機構也在積極優化和豐富理財產品體系，滿足市場多元化、個性化需求。但金融理財產品市場在從業人員綜合素質提升，金融理財機構人才隊伍、投研能力建設，依法規范展業，投資者適當性管理，內部風險控制，投后服務質量提升等方面，仍有較大提升空間。

中國銀行研究院研究員杜陽分析稱，當前，我國金融理財市場主要呈現三方面特點，一是監管日趨嚴格。隨著居民收入水平的不斷提升，我國金融理財市場已經由規模擴張進入質量提升階段，監管部門需要在轉型過程中積極引導，嚴格規范，保證市場的高質量發展，主要體現在嚴格規范理財行業產品設計、信息披露、風險防范等方面。二是產品創新日趨多元化，強監管態勢并未影響行業快速發展進程，金融理財市場依然保持著較高的創新活躍度。許多新型理財產品和金融科技應用不斷涌現，滿足了不同層次投資者的需求。三是投資者價值投資觀念日益深入。隨著監管要求的提升和市場的發展，投資者的風險意識和投資知識逐漸提高。這有助于市場的健康發展，減少因盲目投資而產生的金融風險。

理財業務成“高發區”

記者發現，今年上半年被監管部門直接處罰的銀行數量相比去年有所下降，但被處罰的銀行理財子公司數量同比明顯增加。6月28日，國家金融監督管理總局官網披露，招銀理財、信銀理財、平安理財、建信理財和中銀理財共5家銀行理財公司因理財業務違規行為遭監管處罰，合計被罰2900萬元。除了上述理財公司，招商銀行也同樣因為理財業務違規被罰款350萬元。

罰單顯示，這5家理財公司涉及6類違法違規事由，處罰的核心內容集中在兩方面：未能有效穿透識別底層資產和信息披露不規范。具體來看，招銀理財被罰的金額最多，達850萬元。其中，該公司理財業務存在2項違法違規行為，包括未能有效穿透識別底層資產和信息披露不規范。信銀理財在理財業務方面共涉及4項違法違規行為，包括信息披露不規范、理財業務投后管理勤勉盡職義務履行不到位、單只公募理財產品持有單只債券超過凈資產的10%以及未以公允價值計量相關理財產品投資的金融資產，因此被罰750萬元。

自2019年6月第一家理財公司成立以來，監管部門已對13家理財公司進行罰款處罰，包括國有銀行、股份行和城商行旗下的理財公司、合資理財公司等，罰金合計高達7070萬元。涉及違法違規原因包括：超出投資比例限制、信息披露不規范、風險管理缺失、違反審慎經營規則、不當合作機構管理、資產信息登記不準確、內部控制不足等。

“過去幾年，銀行業監管日趨常態化。而理財和信托罰單增加，是因為近年來這些領域變化較大，金融創新產品和服務出現較多，需要通過強監管來跟隨行業變化。”對此，知名經濟學者、工信部信息通信經濟專家委員會委員盤和林表示。

“近年來，商業銀行在合規管理方面不斷加強，內部控制和風險管理水平持續提升，導致被罰數量下降。而理財子公司仍是較為年輕的市場主體，其業務模式和風險控制仍處于不斷完善階段，故相對容易出現合規問題。預計未來監管部門將繼續保持高壓態勢，進一步細化監管措施，推動金融機構不斷提升合規和風險管理水平。銀行理財子公司將加速完善內部控制體系，提升風險管理能力，適應更加嚴格的監管環境。”杜陽分析稱。

全面推動金融監管“長牙帶刺”

日前召開的中共中央政治局會議審議《防范化解金融風險問責規定（試行）》，會議要求推動金融監管真正做到“長牙帶刺”、有棱有角，將嚴的基調、嚴的措施、嚴的氛圍在金融領域樹立起來并長期堅持下去。金融監管總局也明確，要全面落實強監管嚴監管要求，真正做到“長牙帶刺”、有棱有角。要著力加強金融法治建設，加快補齊監管制度短板。要推動依法將所有金融活動全部納入監管，建立健全監管責任歸屬認領和兜底監管機制，真正做到同責共擔、同題共答、同向發力。

在專家看來，全面加強金融監管、做到“長牙帶刺”，必須要有具體細則作為保障。近日，有地方金融監管局向轄內信托公司印發《關于進一步加強信托公司與理財公司合作業務合規管理的通知》，點名信托公司與理財公司合作業務存在的四類違規問題，并要求開展合規性排查，包括配合理財公司違規使用平滑機制調節產品收益，配合理財公司在不同理財產品間交易風險資產，為現金管理類理財違規投資低評級債券、違規嵌套投資存款提供通道，配合理財產品不當使用估值方法。

“部分現金管理類理財產品通過信托計劃投資于信用等級在AA+以下的債券，實質為突破投資范圍，導致信用下沉風險積累等，屬不規范操作。當前信托公司同業合作包括與理財子合作中的主要問題仍是‘通道業務’和‘監管套利’問題。”清華大學法學院金融與法律研究中心研究員邢成表示，嚴監管趨勢下，監管套利雖能帶來短期利益，但從銀信通道結局來看，短期行為終難長久。

“當前我國監管力量進一步整合管理，通過成立資管司，把銀行理財、信托公司、保險資管作為總局下面大資管金融機構匯總統一監管，這將進一步壓縮跨行業的合作套利空間。”有資管業內人士認為，未來我國金融監管要進一步建立標準統一，規則明確的理財行業發展要求，確保金融監管無死角、無盲區、無例外。

杜陽建議，監管部門可從以下方面進行完善。一是細化監管政策，制定更加具體和操作性強的監管政策，確保政策執行效果。二是加強監管信息披露，提高監管透明度，定期公布處罰情況和監管動態，增強市場約束力。三是提升科技監管能力，利用大數據、人工智能等技術手段，加強對金融機構的實時監測和風險預警。（記者 鐘源）